淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购

　　淄博齐翔惠达化工有限公司部分实物资产项目

　　资产评估报告

　　鲁正信评报字 （2010）第0099 号

　　（本报告共一册）

　　山东正源和信资产评估有限公司

　　二О一О年十二月五日

　　注册资产评估师声明

　　一、我们在执行本资产

相关公司股票走势

 

评估业务中，遵循相关法律法规和资产评估准则，恪守独立、客观和公正的原则；根据我们在执业过程中收集的资料，评估报告陈述的内容是客观的，并对评估结论合理性承担相应的法律责任。

　　二、我们与评估报告中的评估对象没有现存或者预期的利益关系；与委托方和相关当事方没有现存或者预期的利益关系，对相关当事方不存在偏见。

　　三、评估报告的分析和结论是在恪守独立、客观、公正原则基础上形成的，仅在评估报告设定的评估假设和限制条件下成立。

　　四、评估结论仅在评估报告载明的评估基准日有效。评估报告使用者应当根据评估基准日的资产状况和市场变化情况合理确定评估报告使用期限。

　　五、注册资产评估师及其所在评估机构具备本评估业务所需的执业资质和相关专业评估经验。除已在评估报告中披露的运用评估机构或专家个工作外，评估过程中没有运用其他评估机构或专家的工作成果。

　　六、我们已对评估报告中的评估对象及其所涉及资产进行现场调查；我们已对评估对象及其所涉及资产的法律权属状况给予必要的关注，对评估对象及其所涉及资产的法律权属资料进行了查验，并对已经发现的问题进行了如实披露，且已提请委托方及相关当事方完善产权以满足出具评估报告的要求，但不对评估对象的法律权属做任何形式的保证。

　　七、注册资产评估师执行资产评估业务的目的是对评估对象价值估算并发表专业意见，并不承担相关当事人决策的责任。评估结论不应当被认为是对评估对象可实现价格的保证。

　　八、遵守相关法律、法规和资产评估准则，对评估对象价值进行估算并发表专业意见，是注册资产评估师的责任；评估对象涉及的资产清单由委托方、产权持有单位申报并经其签章确认。所提供资料的真实性、合法性、完整性，恰当使用评估报告是委托方和相关当事方的责任。

　　九、评估报告的使用权仅限于评估报告中载明的评估目的，因使用不当造成的后果与签字资产评估师及所在评估机构无关。

　　十、我们出具的评估报告中的分析、判断和结论受评估报告中假设和限定条件的限制，评估报告使用者应当充分考虑评估报告中载明的假设、限定条件、特别事项说明及其对评估结论的影响。

　　山东正源和信资产评估有限公司 1

　　淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购资产项目资产评估报告 摘要

　　淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购

　　淄博齐翔惠达化工有限公司

　　部分实物资产项目

　　资产评估报告摘要

　　鲁正信评报字（2010）第0099 号

　　山东正源和信资产评估有限公司接受淄博齐翔腾达化工股份有限公司的委托，根据有关法律、法规和资产评估准则、资产评估原则，采用公认的资产评估方法，按照必要的评估程序，对淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购的淄博齐翔惠达化工有限公司的部分实物资产在2010年10月31 日的市场价值进行了评估。现将资产评估情况报告如下：

　　(一)评估目的

　　根据评估委托协议的约定和我们的了解，本次评估目的是对淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购的淄博齐翔惠达化工有限公司的部分实物资产在评估基准日所表现的现时公允市场价值发表专业意见，为淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟实施资产收购的经济行为提供价值参考依据。

　　(二)评估对象和评估范围

　　评估对象为淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购的淄博齐翔惠达化工有限公司的部分实物资产的价值；评估范围是截止2010年10月31 日因资产收购行为淄博齐翔惠达化工有限公司申报的的房屋建筑物、机器设备及土地使用权。具体的资产项目内容以淄博齐翔惠达化工有限公司填报的评估申报表为准，凡列入申报表内并经过淄博齐翔腾达化工股份有限公司确认的资产项目均在本次评估范围内。

　　(三) 价值类型

　　本次资产评估确定的价值类型为市场价值。市场价值是指自愿买方和自愿卖方在各自理性行事且未受任何强迫的情况下，评估对象在评估基准日进行正常公平交易的价值估计数额。

　　(四) 评估基准日

　　本次评估的评估基准日期为2010年10月31 日。

　　以2010年10月31 日作为评估基准日，是委托方根据本次评估目的确定的。

　　本次评估工作中所采用的价格及其他参数均为评估基准日有效的价格标准。

　　(五)评估方法

　　山东正源和信资产评估有限公司 2

　　淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购资产项目资产评估报告 摘要

　　根据对评估对象的基本情况进行分析，本次对淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购淄博齐翔惠达化工有限公司的部分实物资产价值采用成本法进行评估。

　　(六)评估结论

　　淄博齐翔惠达化工有限公司资产评估结果汇总表

　　截止日期：2010年10月31 日 金额单位：人民币万元

　　账面价值 账面调整值 评估价值 增减值 增值率%

　　项 目

　　A B C D=C-B E=D/B×100%

　　流动资产 1

　　非流动资产 2

　　9,170.71 9,827.51 11,310.38 1,482.87 15.09

　　其中：可供出售金融资产 3

　　持有至到期投资 4

　　长期应收款 5

　　长期股权投资 6

　　投资性房地产 7

　　固定资产 8

　　8,267.66 8,924.45 9,607.38 682.93 7.65

　　在建工程 9

　　工程物资 10

　　固定资产清理 11

　　生产性生物资产 12

　　油气资产 13

　　无形资产 14

　　903.05 903.05 1,703.00 799.95 88.58

　　开发支出 15

　　商誉 16

　　长期待摊费用 17

　　递延所得税资产 18

　　其他非流动资产 19

　　资产总计 20

　　9,170.71 9,827.51 11,310.38 1,482.87 15.09

　　评估结论的详细情况见本报告书的评估明细表。

　　(七)使用有效期

　　本报告有效期自评估基准日2010年10月31 日起计算，一年内有效。

　　(八)特别事项。

　　1.纳入本次评估范围的房屋建筑物类资产均未按有关规定办理产权登记手续，对此淄博齐翔石油化工集团有限公司已出具说明，明确上述房屋类资产的所有权为淄博齐翔惠达化工有限公司所拥有，权属清晰无争议。如果上述资产出现产权纠纷问题，与承做本次资产评估的机构无关。

　　山东正源和信资产评估有限公司 3

　　淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购资产项目资产评估报告 摘要

　　2. 纳入本次评估范围的房产的房屋面积，由淄博齐翔惠达化工有限公司提供并经评估人员现场勘验后确定。在办理产权证书后如与本次评估表所列面积不一致，需根据产权证书面积调整评估值。

　　3、纳入评估范围的土地委托方已委托淄博今天房地产评估咨询有限公司进行了评估，并出具了土地评估报告（详细情况见“淄今评字（2010）（估）11113 号”土地报告）。本报直接引用其土地估价结果17,030,000.00元，汇入本次评估值中。

　　4、除非特别说明，本评估报告中的评估值以被评估单位对有关资产拥有完全的权利为基础，未考虑由于被评估单位尚未支付某些费用所形成的相关债务，我们假设资产受让方与该等负债无关。

　　以上内容摘自资产评估报告书，欲了解本评估项目的全面情况，应认真阅读资产评估报告书全文，并特别关注价值类型及其定义、评估假设与限制条件、特别事项说明及其对评估结论的影响。

　　评估机构法定代表人：

　　注册资产评估师：

　　注册资产评估师：

　　山东正源和信资产评估有限公司

　　二О一О年十二月五日

　　山东正源和信资产评估有限公司 4

　　淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购资产项目资产评估报告 正文

　　淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购

　　淄博齐翔惠达化工有限公司

　　部分实物资产项目

　　资产评估报告

　　鲁正信评报字（2010）第0099 号淄博齐翔腾达化工股份有限公司：

　　山东正源和信资产评估有限公司接受淄博齐翔腾达化工股份有限公司的委托，根据有关法律、法规和资产评估准则、资产评估原则，采用公认的资产评估方法，按照必要的评估程序，对淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购的淄博齐翔惠达化工有限公司的部分实物资产行为在2010年10月31 日的市场价值进行了评估。现将资产评估情况报告如下：

　　一、委托方、产权持有者和委托方以外的其他评估报告使用者

　　本评估报告使用者为委托方、业务约定书约定的其他报告使用者和国家法律、法规规定的评估报告使用者；除此之外，任何机构或个人不能由于得到评估报告而成为评估报告使用者。

　　（一）委托方：淄博齐翔腾达化工股份有限公司

　　本次评估的委托方：淄博齐翔腾达化工股份有限公司

　　企业名称：淄博齐翔腾达化工股份有限公司

　　法定代表人：车成聚

　　变更设立日期：2007年10月31 日

　　工商注册号：370300228122121-1

　　注册资本：人民币25,956万元

　　注册地址：淄博市临淄区胶厂南路1号

　　公司类型：股份有限公司（上市）

　　证券代码：002408

　　经营范围：工业叔丁醇、仲丁醚、甲基叔丁基醚、仲丁醇、甲乙酮、甲醇、三异丁基铝、异丁烯、叔丁醇、液化石油气、氢气、重质物、无水叔丁醇、醚后碳四、丁烯、丁烷，货物进出口（法律、行政法规禁止经营的项目除外，法律、行政法规限制经营的项目要取得许可证后经营），包装物销售，外供新鲜水、蒸汽，代收电费，钢材、建材、机电设备

　　山东正源和信资产评估有限公司 5

　　淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购资产项目资产评估报告 正文及配件、劳保用品销售，机电仪器维修，劳动服务（以上经营范围需审批或许可证经营的凭审批手续或许可证经营）。

　　（二）被评估单位：淄博齐翔惠达化工有限公司

　　1.被评估单位基本情况

　　公司名称: 淄博齐翔惠达化工有限公司

　　工商注册号：370305228102660

　　住所：淄博市临淄区辛化路南首

　　法定代表人：车成聚

　　注册资金：人民币1310万元整

　　经济性质：有限责任公司（法人独资）

　　成立日期：2004年12月16 日

　　经营范围：前置许可经营项目:生产销售苯乙烯化苯酚、二腈二胺甲醛缩合物、三（壬基代苯基）磷酸酯、液化石油气、回收碳四、液化回收碳四燃料气、歧化松香、歧化松香酸皂、回收重组分、松香重组分、盐酸；销售包装物；购销钢材、建材、机电设备配件、办公用品；承揽机电仪维修；劳动服务；销售回收渣油。

　　股权结构：淄博齐翔石油化工集团有限公司持有100%股权。

　　基本财务状况：截至2009年12月31 日，经山东仲泰有限责任会计师事务所审计，淄博齐翔惠达化工有限公司总资产为17,868.41万元，净资产为6,626.70万元，2009年度净利润为3858.33万元。

　　2、产权持有者对被评估对象执行的会计政策

　　（1）固定资产确认标准：

　　为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用年限超过一年，单位价值较高的有形资产。

　　（2）固定资产计价：

　　按取得时的实际成本计价。取得时的成本包括买价、进口关税、运输和保险等相关费用，以及为使固定资产达到预定可使用状态前所必要的支出。

　　（3）固定资产分类为：

　　山东正源和信资产评估有限公司 6

　　淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购资产项目资产评估报告 正文

　　房屋建筑物、机器设备、运输设备及电子设备。

　　（4）固定资产折旧方法：

　　采用直线法计提折旧，并按各类固定资产的原值、估计经济使用年限和预计残值确定其折旧率，固定资产分类折旧率如下：

　　类别 折旧年限(年) 净残值率（%） 年折旧率（%）

　　房屋建筑物 20 5 4.75

　　机器设备 10 5 9.5

　　运输设备 5 5 19

　　电子设备 5 5 19

　　（三）产权持有者

　　产权持有者: 淄博齐翔石油化工集团有限公司

　　住所：淄博市临淄区辛化路南首

　　法定代表人：车成聚

　　注册资金：人民币4547.945万元整

　　成立日期：1998年7 月28 日

　　经济性质：有限责任公司（自然人投资或控股）

　　经营范围：普通货运。生产、销售橡胶及制品；销售民用建材、汽车配件、电气仪表；物业管理；房屋租赁；技术转让、咨询、服务；代收水、电费；货币对外投资业务（以上经营范围需审批或许可证经营的凭审批手续或许可证经营）。

　　（四）委托方、产权持有者与被评估单位的关系

　　淄博齐翔腾达化工股份有限公司和淄博齐翔惠达化工有限公司同为淄博齐翔石油化工集团有限公司的子公司。

　　（五）其他评估报告使用者

　　本评估报告除委托方以外的其他评估报告使用者为：评估监管机构和国家法律、法规规定的评估报告使用者。

　　二、评估目的

　　根据评估委托协议的约定和我们的了解，本次评估目的是对淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购的淄博齐翔惠达化工有限公司的部分实物资产在评估基准日所表现的现时

　　山东正源和信资产评估有限公司 7

　　淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购资产项目资产评估报告 正文公允市场价值发表专业意见，为淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟实施资产收购的经济行为提供价值参考依据。

　　三、评估对象和评估范围

　　(一)评估对象和评估范围概况

　　评估对象为淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购的淄博齐翔惠达化工有限公司的部分实物资产的价值；评估范围是截止2010年10月31 日因资产收购行为淄博齐翔惠达化工有限公司申报的房屋建筑物14项，建筑面积3323.44平方米，构筑物22项；机器设备

　　260项978 台（套）；电子设备41 项41 台；土地2 宗面积共38534.84平方米，分别位于公司锅炉车间和罐区内。至评估基准日，所评估资产处正常使用状态。

　　以上委托范围与经济行为所涉及的房屋建筑物、机器设备及土地一致，详细情况见资产评估申报表。

　　(二) 评估对象物理状况

　　1、房屋建筑物类资产为该公司锅炉车间和灌区的房屋建筑物和构筑物。锅炉车间的房屋建筑物主要为2007 年建成的供热工程主厂房、输煤基础、化水车间、破碎筛分楼以及与生产配套的附属用房。主要的锅炉主厂房、化水车间、破碎筛分楼为钢混结构房屋，其他的辅助用房为混合结构房屋，建筑质量较好，维护使用正常，装修较简单，都在正常使用中。灌区设施主要用于储存化工原料和产成品；构筑物主要是烟囱、冷却塔水池、输煤通廊，干化棚及围墙等，维护保养较好，都在正常使用中。

　　2、委托评估设备类固定资产包括机器设备和电子设备。主要为锅炉装置、罐区储存设备及辅助配套设备等。上述设备技术状况较好，均在正常使用中。

　　3、委估土地共2 宗，位于临淄区南王镇南仇南居委会，土地证号为：淄国用(2008)第E00706 号、淄国用(2008)第E00707 号。总面积为38534.84平方米，土地性质为出让工业用地，为该公司锅炉车间和罐区用地。

　　(三) 评估对象法律状况

　　1．房屋建筑物类资产均未按有关规定办理产权登记手续，但产权持有者拥有完全产权。

　　2．所有委估资产均未有抵押、担保等他项权利事项的存在。

　　以上委托范围与委托方及产权持有者申报评估的资产范围一致，，详细情况见资产清查评估明细表。

　　山东正源和信资产评估有限公司 8

　　淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购资产项目资产评估报告 正文

　　四、价值类型及其定义

　　本次资产评估确定的价值类型为市场价值。市场价值是指自愿买方和自愿卖方在各自理性行事且未受任何强迫的情况下，评估对象在评估基准日进行正常公平交易的价值估计数额。

　　五、评估基准日

　　(一)本项目资产评估基准日是2010年10月31 日；

　　(二)评估基准日是委托方根据本次经济行为及评估目的确定的；

　　(三)评估中的一切取价标准均为评估基准日有效的价格标准。

　　六、评估依据

　　(一)经济行为依据：

　　委托方与山东正源和信资产评估有限公司签订的《资产评估业务约定书》。

　　(二)法律法规：

　　1．国务院1991年第91 号令《国有资产评估管理办法》；

　　2．原国家国有资产管理局颁发的《国有资产评估管理办法施行细则》（国资办发[1992]第36 号）；

　　3．财政部2001年印发的《国有资产评估管理若干问题的规定》（财政部令第14号）；

　　4．《中华人民共和国房地产管理法》和中华人民共和国国家标准GB/T50291—1999

　　《房地产估价规范》；

　　5．《中华人民共和国公司法》及相关法律法规；

　　6．《中华人民共和国证券法》及相关法律法规；

　　7．国家及政府有关部门颁布的其他法律、法规、文件和规定。

　　(三)准则依据：

　　1．中国资产评估协会发布的《资产评估准则—基本准则》；

　　2．中国资产评估协会发布的《资产评估职业道德准则—基本准则》；

　　3．中国资产评估协会发布的《资产评估准则–评估报告》；

　　4．中国资产评估协会发布的《资产评估准则–业务约定书》；

　　5．中国资产评估协会发布的《资产评估准则–评估程序》；

　　6．中国资产评估协会发布的《资产评估准则–机器设备》；

　　7．中国资产评估协会发布的《资产评估准则–不动产》；

　　山东正源和信资产评估有限公司 9

　　淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购资产项目资产评估报告 正文

　　8．中国资产评估协会发布的《资产评估准则–工作底稿》；

　　9．中国资产评估协会发布的《资产评估价值类型指导意见》；

　　10．中国资产评估协会发布的《注册资产评估师关注评估对象法律权属指导意见》；

　　(四)权属依据：

　　1．委托方提供的房屋所有权权属说明；

　　2．委托方提供的设备购置合同、发票等相关资料；

　　3．委托方提供的委估资产清单等相关资料；

　　4．其他权属证明材料。

　　(五)取价依据：

　　1．《2010年中国机电产品报价手册》 （中国机械工业出版社）；

　　2．《资产评估常用数据与参数手册》(北京科学技术出版社)；

　　3．委托方有关人员对委估资产情况的介绍、说明；

　　4．评估人员收集的当前市场价格信息资料；向有关生产厂家查询的近期价格资料及网上询价，以及企业提供的有关价格资料；

　　5．《山东省建筑工程消耗量定额(上、下)》(2006年)；

　　6．《山东省安装工程消耗量定额(上、下)》(2006年)；

　　7．原城乡建设环保部颁发的《房屋建筑物完损等级评定标准》；

　　8．被评估单位提供的工程图纸、预（结）算资料及其他费用、市政工程、建设单位管理费等取费文件及取费标准；

　　9．委托方撰写的《关于进行资产评估有关事项的说明》；

　　10．评估人员现场勘察及市场调查情况；

　　11．其它相关资料。

　　七、评估方法

　　由于在市场上无法找到与被评估对象大致相同或相似的交易案例，故不宜采用市场法评估；鉴于评估对象主要是为委托方淄博齐翔腾达化工股份有限公司提供仓储和热力服务，为规范管理，减少关联交易，委托方淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购上述资产供内部使用，故难以对收益进行合理计量及预测，也不宜采用收益法进行评估；根据评估目的及所收集的资料，本次评估采用成本法进行。

　　山东正源和信资产评估有限公司 10

　　淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购资产项目资产评估报告 正文

　　八、评估程序实施过程和情况

　　山东正源和信资产评估有限公司接受评估委托后，立即组成资产评估组制定评估计划，正式进入现场，开展评估工作。我们根据国家有关部门关于资产评估准则和国家有关法规的规定，对评估范围内的资产进行了评估，具体步骤如下：

　　(一)明确下列评估业务基本事项：

　　1．向委托方了解是否存在委托方以外的其他报告使用者，并了解评估报告使用者及其与委托方的关系；

　　2．了解与评估业务相关的经济行为，明确评估目的；

　　3．了解评估对象基本情况及纳入评估范围资产的具体类型、分布情况和特性；了解被评估单位所处行业、法律环境、会计政策、股权状况等情况；

　　4．根据评估目的确定价值类型，并与委托方就具体价值类型含义达成一致；

　　5．按照有利于评估结论有效服务于评估目的的原则，协助委托方确定评估基准日；

　　6．明确评估报告的使用限制，并取得委托方的理解；

　　7．与委托方协商确定评估报告提交时间及方式；

　　8．与委托方协商确定评估服务费总额、支付时间和方式；

　　9．明确委托方、被评估单位工作配合和协助等其他需要明确的重要事项。

　　(二)签订业务约定书

　　根据评估业务具体情况，对自身专业胜任能力、独立性和业务风险进行综合分析和评价，与委托方签订业务约定书，明确双方的责任与义务。

　　(三)编制评估计划

　　接受委托后，项目负责人编制评估计划。对现场调查、收集评估资料、评定估算、编制和提交评估报告等评估业务的具体步骤、时间进度、人员安排和技术方案做出安排与规划，并报评估机构相关负责人审核、批准后执行。

　　(四)现场调查

　　1．现场调查人员组织、实施时间

　　（1）2010年11月19 日—11月24 日，组织评估人员检查资产的账务清查情况；

　　（2）2010年11月19 日—11月24 日，组织评估人员对资产进行现场盘点：

　　（3）2010年11 月25 日，检查复核资产清查评估明细表，核对相关文件资料及产权证明资料，并对资产清查结果予以核实。

　　山东正源和信资产评估有限公司 11

　　淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购资产项目资产评估报告 正文

　　2．现场调查过程

　　评估人员根据资产评估的有关原则和规定及企业运营业务的特点，指导被评估企业清查资产与收集资料，然后对评估范围内的资产进行核实，对产权予以关注，并对收集的资料进行验证，具体步骤如下：

　　（1）指导企业资产申报工作

　　评估人员进驻企业，指导企业在资产自查的基础上，按照评估机构提供的“资产清查评估明细表”、“评估资料清单”及其填写要求，对评估范围内的资产逐一登记填报；同时敦促企业按“评估资料清单”准备评估所需的相关资料。

　　（2）审查资产申报评估明细表

　　评估人员在查阅有关会计记录和反映评估对象状态、性能、经济技术指标及形成过程等信息资料的基础上，对企业提供的资产申报明细表进行审查，使评估范围内的各项资产不重不漏、且资产数量及价值特征等相关信息在评估明细表中反映准确和完整，并确认企业历史经营的财务数据是否真实。

　　（3）现场勘察

　　现场勘察主要是对实物资产现状进行实地调查和了解。本次依据企业提供的房屋、构筑物、机器设备评估明细表，对实物资产的数量、功能特征、使用及运行状况、完好情况等进行逐一勘察核实，并形成详实的现场核实记录。

　　对房屋建筑物类资产在核实清单等原始资料的基础上，逐一勘察建筑物的建筑面积、外围尺寸、檐高、层高、柱距、跨度、数量、位置、结构形式、装修标准及使用功能、牢固程度等，并根据清查情况补充建筑物清查评估明细表；

　　对构筑物类资产勘察核实的尺寸、结构形式、建筑做法、功能及使用现状等，并根据清查情况补充构筑物清查评估明细表；

　　对设备类资产依据清单，实地核查设备的名称、规格型号、生产厂家以及购置、启用日期，对设备性能、技术状况、保养维修情况等，并根据清查情况补充机器设备清查评估明细表。

　　（4）产权核实

　　产权核实主要是对评估范围内的房屋、机器设备的核实，并根据清查核实结果，确认企业申报资产的权利主体是否明确、财产来源是否合法、资产权益的划分是否完整和清楚。

　　（5）完善资产评估明细表

　　山东正源和信资产评估有限公司 12

　　淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购资产项目资产评估报告 正文

　　根据现场勘察结果，进一步完善资产评估明细表的填报内容，使评估范围所涉及的各项资产账、证、表、实相符一致。

　　（6）交换意见

　　将初步资产清查结论与委托方交换意见，进行适当的分析、修改，形成清查结论。

　　(五)收集评估资料

　　评估资料主要包括评估对象的产权依据和作价依据。产权依据采用由企业直接提供的方式进行收集；作价依据本次采用由企业提供资产购建的原始成本资料和由评估人员查询相关市场价格信息相结合的方式进行收集。

　　(六)评定估算

　　根据评估对象、价值类型、评估资料收集情况等相关条件，选用适当的评估方法，对收集的评估资料进行必要的分析、归纳和整理，选取相应的公式和参数进行分析、计算和判断，形成初步结论。各单项资产具体评估过程及评估方法说明如下：

　　1．对房屋建筑物类资产的评估

　　房屋建筑物类固定资产为该公司锅炉车间和灌区的房屋建（构）筑物，房屋建筑物14

　　项，建筑面积3323.44 平方米，构筑物22 项，都在正常使用中。房屋建（构）筑物为公司生产用建筑，位于淄博齐翔惠达化工有限公司院内。

　　本次评估的房屋尚未办理房屋所有权证，对此淄博齐翔石油化工集团有限公司已出具出面说明，明确上述房屋类资产的所有权为淄博齐翔惠达化工有限公司所拥有，权属清晰无争议。

　　本次对委估的房屋建筑物采用“重置成本法”进行评估，计算公式为：评估值=重置全价×成新率。

　　成本法是指求取估价时点时的重新购建价格，然后扣除折旧，以此估算估价对象的客观合理价格或价值的方法。

　　首先，确定建筑物重置成本。以房屋建筑物预（结）算资料中主要工程量为依据，按现行定额标准，计算直接费，根据规定的取费程序计算其建安工程造价，再加上前期费用及其它费用、资金成本确定重置成本。计算公式：重置成本=建筑安装工程造价+前期费用与其它费用+资金成本。

　　其次，采用综合评定法确定其成新率。依据对房屋各部位完损情况的察看，结合设计、施工质量、维修保养现状和使用环境条件，按照《房屋完损等级评定标准》分别按房屋的

　　山东正源和信资产评估有限公司 13

　　淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购资产项目资产评估报告 正文结构：基础、承重构件、非承重结构、屋面、楼地面；装修：门窗、粉饰、顶棚、细木装修；安装：水卫、电照、暖气等进行评定分数，并乘以不同结构类型、层次的修正系数求出打分成新率；再按照房产已使用年限和剩余使用年限采用年限法确定另一成新率。最后将两个成新率加权相加确定建筑物的综合成新率。

　　最后，重置成本与综合成新率相乘得到各建筑物的评估价值。

　　2．对机器设备类资产的评估

　　此次评估的设备类资产包括淄博齐翔惠达化工有限公司锅炉车间供热设备、储备库储存设备，共301 项，实有数量1019 台（套），其中：机器设备260 项978 台（套），电子设备41 项41 台。锅炉车间供热设备主要包括锅炉、汽轮发电机组等设备；罐区储存设备主要包括液化石油气球罐、仲丁醇储罐、甲醇储罐以及各种专用泵等。上述设备安装和使用在淄博齐翔惠达化工有限公司生产车间内，均在正常使用中。

　　对该类资产采用重置成本法进行评估。即：

　　机器设备评估值=重置成本×综合成新率

　　重置成本的确定

　　计算公式为：重置成本=购置成本+运杂费+安装调试费+其他费用。即：根据相同或相近规格型号的设备的现行市场价格，并考虑运杂费和安装调试费、其他费用、资金成本等合理费用确定委估设备的购置成本。对于运杂费及安装调试费均由厂家负责的设备或小型设备，评估中不考虑运杂费及安装调试费。其他费用主要为资金成本等费用。

　　成新率的确定：

　　根据现场勘察结果及单位有关专业技术人员对设备当前技术状态的介绍，结合设备的生产厂家、使用寿命、利用率、工作环境及维护保养等因素，分别采用年限法和观察打分法综合确定成新率。计算公式如下：

　　综合成新率＝年限法计算的成新率×40%＋观察打分法计算的成新率×60%。

　　最后，重置成本与综合成新率相乘得到各机器设备的评估价值。

　　3、土地使用权的评估

　　纳入评估范围的土地，委托方已委托淄博今天房地产评估咨询有限公司进行了评估，并出具了土地评估报告（详细情况见“淄今评字（2010）（估）11113 号”土地报告）。本报直接引用其土地估价结果17,030,000.00元，汇入本次评估值中。

　　(七)综合分析确定评估结果

　　山东正源和信资产评估有限公司 14

　　淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购资产项目资产评估报告 正文

　　项目负责人对形成的初步评估结论进行综合分析，形成初步评估结论，对重大问题报单位负责人召集有关人员讨论；并在不影响对最终评估结论进行独立判断的前提下，与委托方或者委托方许可的相关当事方就评估报告有关内容进行必要沟通，形成最终评估结论。

　　(八)编制和提交评估报告

　　在执行评定估算、综合分析后，根据法律、法规和资产评估准则的要求编制评估报告，经内部审核后，按业务约定书的要求向委托方提交评估报告。

　　九、评估假设

　　(一)委估资产的经营管理人员尽职尽责，不发生重大意外事件；

　　(二)委托方及相关单位提供的所有资料是真实、合法、完整的；

　　(三)产权持有者对评估对象拥有完全产权，不存在产权及其他经济纠纷；

　　(四)委估资产在原地按原有用途继续使用。

　　本评估报告及评估结论是依据上述评估假设和限制条件，以及本评估报告中确定的原则、依据、条件、方法和程序得出的结果，若上述前提条件发生变化时，本评估报告及评估结论一般会自行失效。

　　十、评估结论

　　(一)评估结果

　　委估资产资产账面值9,170.71万元，调整后账面价值9,827.51万元，评估值11,310.38

　　万元，其中房屋建筑物类资产评估价值1,595.57万元，机器设备类资产评估价值8,011.81

　　万元；土地使用权评估价值1,703.00万元。详见下表：

　　淄博齐翔惠达化工有限公司部分资产评估结果汇总表

　　单位：人民币万元

　　账面价值 账面调整值 评估价值 增减值 增值率%

　　项 目

　　A B C D=C-B E=D/B×100%

　　流动资产 1

　　非流动资产 2

　　9,170.71 9,827.51 11,310.38 1,482.87 15.09

　　其中：可供出售金融资产 3

　　持有至到期投资 4

　　长期应收款 5

　　长期股权投资 6

　　投资性房地产 7

　　固定资产 8

　　8,267.66 8,924.45 9,607.38 682.93 7.65

　　山东正源和信资产评估有限公司 15

　　淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购资产项目资产评估报告 正文

　　在建工程 9

　　工程物资 10

　　固定资产清理 11

　　生产性生物资产 12

　　油气资产 13

　　无形资产 14

　　903.05 903.05 1,703.00 799.95 88.58

　　开发支出 15

　　商誉 16

　　长期待摊费用 17

　　递延所得税资产 18

　　其他非流动资产 19

　　资产总计 20

　　9,170.71 9,827.51 11,310.38 1,482.87 15.09

　　详细情况见评估明细表。

　　(二)评估增减值原因分析

　　房屋建筑物类资产评估增值130.97万元, 增值率8.94%；

　　机器设备类资产评估增值551.97万元, 增值率7.40%。

　　具体增减值原因分析如下：

　　1、房屋建筑物类资产评估增值的主要原因

　　（1)由于近年来人工费、材料费等取费标准的提高，造成重置价值有所增加。

　　（2）工程决算时，施工队伍有让利情况。

　　（3）工程决算中未包括房屋的水、电、暖安装费。

　　（4）折旧年限较评估规定的耐用年限短，折旧较快，造成成新率提高。

　　2、机器设备类资产评估增值的主要原因。

　　主要由于会计计提折旧年限短于设备经济寿命年限，致使设备评估有所增值。

　　3、无形资产土地使用权评估增值799.95万元，增值率88.58%；增值的主要原因为：土地资源的稀缺性造成土地使用权价格的持续上涨。

　　十一、特别事项说明

　　1．在执行本评估项目过程中，我们对委托方和相关当事方提供的评估对象法律权属资料和资料来源进行了必要的查验，但对评估对象的法律权属我们不发表意见，也不作确认和保证。本报告所依据的权属资料之真实性、准确性和完整性由委托方和相关当事方负责。

　　2．评估人员在评估过程中发现以下可能影响评估结论，但非评估人员职业水平和能

　　山东正源和信资产评估有限公司 16

　　淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购资产项目资产评估报告 正文力所能评定估算的事项，提请报告使用者关注这些事项对于评估结论的影响，合理使用评估结论：

　　（1）纳入本次评估范围的房屋建筑物类资产均未按有关规定办理产权登记手续，对此淄博齐翔石油化工集团有限公司已出具说明，明确上述房屋类资产的所有权为淄博齐翔惠达化工有限公司所拥有，权属清晰无争议。如果上述资产出现产权纠纷问题，与承做本次资产评估的机构无关。

　　（2）纳入本次评估范围的房产的房屋面积，由淄博齐翔惠达化工有限公司提供并经评估人员现场勘验后确定。在办理产权证书后如与本次评估表所列面积不一致，需根据产权证书面积调整评估值。

　　（3）纳入评估范围的土地委托方已委托淄博今天房地产评估咨询有限公司进行了评估，并出具了土地评估报告（详细情况见“淄今评字（2010）（估）11113号”土地报告）。本报直接引用其土地估价结果17,030,000.00元，汇入本次评估值中。

　　（4）除非特别说明，本评估报告中的评估值以被评估单位对有关资产拥有完全的权利为基础，未考虑由于被评估单位尚未支付某些费用所形成的相关债务，我们假设资产受让方与该等负债无关。

　　3．重大期后事项

　　(1)自评估基准日至评估报告日，依据委托方及被评估单位提供的资料和评估人员现场勘察情况，评估人员未发现委托方有重大期后事项发生。

　　(2)评估基准日后有效期内资产数量发生变化时，应根据原评估方法对资产额进行相应调整。

　　(3)资产价格标准发生重大变化，并对资产评估价值已产生了严重影响时，委托方应及时聘请评估机构重新确定评估价值。

　　(4)委托方在评估基准日至评估报告提出日期之间，资产如发生变化所产生的诉讼及法律责任，由委托方承担。

　　(5)发生评估基准日期后重大事项时，不能直接使用本评估结论。

　　4．评估结论系根据上述原则、依据、前提、方法、程序得出的，只有在上述原则、依据、前提存在的条件下成立；评估结论不应当被认为是对评估对象可实现价格的保证。

　　5．上述评估结论是本评估机构出具的，受本机构评估人员的执业水平和能力的影响。

　　6．根据资产评估的要求，评估测算中所依据的，部分是现行的政策条款，部分是评

　　山东正源和信资产评估有限公司 17

　　淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购资产项目资产评估报告 正文估时常用的行业惯例、统计参数或通用参数。当未来经济环境发生较大变化时，评估人员将不承担由于前提条件变化而导致与本次评估结果不同的责任。

　　7．本次评估结果是反映评估对象在本次评估目的下，在假设委估企业持续经营的前提下，根据公开市场的原则确定现行公允市价，没有考虑特殊的交易方可能追加或减少付出的价格等对评估价格的影响，也未考虑国家宏观经济政策发生变化以及遇有自然力和其它不可抗力对资产价格的影响。当前述条件以及评估中遵循的持续经营及产权主体变动的原则等其它情况发生变化时，评估结果一般会失效；

　　以上特别事项，提请报告使用者予以关注。

　　十二、评估报告使用限制说明

　　1．本评估报告只能由委托方用于报告中载明的评估目的和用途；

　　2．未征得出具评估报告的评估机构同意，本评估报告的内容不得被摘抄、引用或披露于公开媒体，法律、法规规定以及相关当事方另有约定的除外；

　　3．评估报告的使用有效期：

　　本评估报告使用有效期原则上为自评估基准日起一年。如果资产状况、市场状况与评估基准日相关状况相比发生重大变化，委托方应当委托评估机构执行评估更新业务或重新评估；

　　4．本报告的全部或部分内容由山东正源和信资产评估有限公司负责解释；

　　5．本报告评估结果仅在委托方的假设条件下成立，本报告仅对委托方有效。

　　十三、评估报告日

　　本评估项目的报告日为2010年12 月5 日。

　　评估机构法定代表人：

　　注册资产评估师：

　　注册资产评估师：

　　山东正源和信资产评估有限公司

　　二О一О年十二月五日

　　山东正源和信资产评估有限公司 18

　　淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购资产项目资产评估报告 附件目录

　　附件目录

　　（一）委托方和被评估单位法人营业执照；

　　（二）评估对象涉及的主要权属证明资料；

　　（三）委托方和相关当事方的承诺函；

　　（四）签字注册资产评估师的承诺函；

　　（五）评估机构资格证书；

　　（六）评估机构法人营业执照副本；

　　（七）签字注册资产评估师资格证书；

　　（八）评估业务约定书；

　　（九）其他重要文件。

　　（十）资产清查评估明细表山东正源和信资产评估有限公司淄博齐翔腾达化工股份有限公司拟收购资产项目资产评估报告 注册资产评估师承诺函

　　注册资产评估师承诺函

　　淄博齐翔腾达化工股份有限公司：

　　受你单位的委托，我们对你公司拟收购淄博齐翔惠达化工有限公司的部分实物资产，以2010 年10 月31 日为基准日进行了评估，形成了资产评估报告。在本报告中披露的假设条件成立的前提下，我们承诺如下：

　　一、 具备相应的执业资格。

　　二、评估对象和评估范围与评估业务约定书的约定一致。

　　三、对评估对象及其所涉及的资产进行了必要的核实。

　　四、根据资产评估准则和相关评估规范选用了评估方法。

　　五、充分考虑了影响评估价值的因素。

　　六、评估结论合理。

　　七、评估工作未受到干预并独立进行。

　　注册资产评估师签章：

　　注册资产评估师签章：

　　2010年12 月5 日山东正源和信资产评估有限公司

　　淄博齐翔惠达化工有限公司部分实物资产转让项目资产评估报告 评估人员名单

　　资产评估项目评估人员名单

　　孙丕贵 中国注册资产评估师

　　刘术强 中国注册资产评估师

　　李光辉 中国注册资产评估师

　　王荣海 高级工程师

　　王 雪 工程师山东正源和信资产评估有限公司

(责任编辑：Newshoo)

#p#分页标题#e#

搜狐证券声明：本频道资讯内容系转引自合作媒体及合作机构，不代表搜狐证券自身观点与立场，建议投资者对此资讯谨慎判断，据此入市，风险自担。