本报告共两册

　　本册为第一册

　　海南海峡航运股份有限公司拟资产重组事宜涉及

　　海南港航控股有限公司拟非货币财产出资的海口市新海港汽车客货滚装码头一期工程部分资产价值评估报告

　　正衡评报字[2016]017号正衡资产评估有限责任公司

　　ZENITH ASSETS APPRAISAL CO.，LTD

　　二〇一六年三月十日海南海峡航运股份有限公司拟资产重组事宜涉及海口市新海港区汽车客货滚装码头一期工程部分资产价值评估报告

　　____________________________________________________________________________________________________

　　正衡资产评估有限责任公司 - 2-

　　总 目 录

　　第一册：海南海峡航运股份有限公司拟资产重组事宜涉及海南港航控股有限公司拟非货币财产出资的海口市新海港汽车客货滚装码头一期工程部分资产价值评估报告、评估明细表(正衡评报字[2016]017 号)

　　第二册：海南海峡航运股份有限公司拟资产重组事宜涉及海南港航控股有限公司拟非货币财产出资的海口市新海港汽车客货滚装码头一期工程部分资产价值评估说明(正衡评报字

　　[2016]017 号)海南海峡航运股份有限公司拟资产重组事宜涉及海口市新海港区汽车客货滚装码头一期工程部分资产价值评估报告

　　____________________________________________________________________________________________________

　　正衡资产评估有限责任公司 - 3-

　　本 册 目 录

　　注册资产评估师声明 ........................................... 7

　　评估报告摘要 ................................................. 8

　　评估报告正文 ................................................ 13

　　一、委托方、产权持有单位和业务约定书约定的其他评估报告使用者概况 13

　　二、评估目的 ............................................. 16

　　三、评估对象和评估范围 .................................... 16

　　四、价值类型及其定义 ...................................... 19

　　五、评估基准日 ........................................... 20

　　六、评估依据 ............................................. 20

　　七、评估方法 ............................................. 24

　　八、评估程序实施过程和情况 ................................ 29

　　九、评估假设 ............................................. 30

　　十、评估结论 ............................................. 32

　　十一、特别事项说明 ........................................ 32

　　十二、评估报告使用限制说明 ................................ 35

　　十三、评估报告日.......................................... 36

　　十四、签字盖章 ........................................... 36资产评估明细表

　　备查文件(以下均为复印件)：

　　一、 海峡股份与港航控股签署的《发行股份购买资产框架协议》；

　　二、 海南港航控股有限公司《第三届董事会第二十八次会议决议》；

　　海南海峡航运股份有限公司拟资产重组事宜涉及海口市新海港区汽车客货滚装码头一期工程部分资产价值评估报告

　　____________________________________________________________________________________________________

　　正衡资产评估有限责任公司 - 4-

　　三、 海南海峡航运股份有限公司《营业执照》；

　　四、 海南港航控股有限公司《营业执照》；

　　五、 海南港航控股有限公司与海南中交四航建设有限公司签订的《海口港马村中心港区工程、新海港区汽车客货滚装码头投资及工程总承

　　包(BT&EPC)项目投资建设移交合同之新海港区汽车客货滚装码头一期工程回购协议》；

　　六、 海 南 港 航 控 股 有 限 公 司 《 海 域 使 用 权 证 》( 国 海 证

　　2014B46010500534 号 、 国 海 证 2014B46010500544 号 、 国 海 证

　　2016B46010500104号、国海证 2016B46010500115号)；

　　七、 海口市国土资源局《关于海南港航控股有限公司新海一期项目用地的函》(海土资用字[2015]546号)；

　　八、 海口市住房和城乡建设局《关于新海一期项目房产及建筑物办证问题的复函》(2015年 12月 15日)；

　　九、 海南港航控股有限公司《关于海域使用权评估范围的说明》；

　　十、 资产评估委托方承诺函；

　　十一、 资产评估产权持有单位承诺函；

　　十二、 注册资产评估师承诺函；

　　十三、 正衡资产评估有限责任公司营业执照；

　　十四、 正衡资产评估有限责任公司评估资格证书；

　　十五、 正衡资产评估有限责任公司证券期货相关业务评估资格证书；

　　十六、 参加本评估项目的注册资产评估师资格证书。

　　海南海峡航运股份有限公司拟资产重组事宜涉及海口市新海港区汽车客货滚装码头一期工程部分资产价值评估报告

　　____________________________________________________________________________________________________

　　正衡资产评估有限责任公司 - 5-评估说明目录

　　第一部分 关于评估说明使用范围的声明

　　第二部分 企业关于进行资产评估有关事项的说明

　　一、委托方与产权持有单位概况

　　二、关于经济行为的说明

　　三、关于评估对象和评估范围的说明

　　四、关于评估基准日的说明

　　五、可能影响评估工作的重大事项说明

　　六、资产清查情况说明

　　七、资料清单

　　第三部分 资产评估说明

　　一、评估对象与评估范围说明

　　二、资产核实情况总体说明

　　三、评估技术说明

　　第四部分 评估结论及分析

　　一、评估结论

　　二、评估结论与账面价值比较变动情况及原因海南海峡航运股份有限公司拟资产重组事宜涉及海口市新海港区汽车客货滚装码头一期工程部分资产价值评估报告

　　____________________________________________________________________________________________________

　　正衡资产评估有限责任公司 - 6-评估明细表目录

　　一、资产基础法评估表

　　表 1 资产评估结果汇总表

　　表 2 资产评估结果分类汇总表

　　表 4-6 固定资产评估汇总表

　　表 4-6-1 固定资产-房屋建筑物评估明细表

　　表 4-6-2 固定资产-构筑物评估明细表

　　表 4-6-3 固定资产-管道和沟槽评估明细表

　　表 4-6-4 固定资产-机器设备评估明细表

　　表 4-12 无形资产评估汇总表

　　表 4-12-1 无形资产-海域使用权评估明细表海南海峡航运股份有限公司拟资产重组事宜涉及海口市新海港区汽车客货滚装码头一期工程部分资产价值评估报告

　　____________________________________________________________________________________________________

　　正衡资产评估有限责任公司 - 7-注册资产评估师声明

　　一、我们在执行本资产评估业务中，遵循相关法律法规和资产评估准则，恪守独立、客观和公正的原则；根据我们在执业过程中收集的资料，评估报告陈述的内容是客观的，并对评估结论合理性承担相应的法律责任。

　　二、评估对象涉及的相关数据由海南港航控股有限公司和海南海峡航运股份有限公司申报并经其签章确认；提供必要的资料并保证提供资料的

　　真实性、合理性、完整性，恰当使用评估报告是委托方和相关当事方的责任。

　　三、我们与评估报告中的评估对象没有现存或者预期的利益关系；与

　　相关当事方没有现存或者预期的利益关系，对相关当事方不存在偏见。

　　四、我们已对评估报告中的评估对象及其所涉及资产进行现场调查；

　　我们已对评估对象及其所涉及资产的法律权属状况给予必要的关注，对评估对象及其所涉及资产的法律权属资料进行了查验，但不对评估对象的法律权属做任何形式的保证。

　　五、我们出具的评估报告中的分析、判断和结论受评估报告中假设和

　　限定条件的限制，评估报告使用者应当充分考虑评估报告中载明的假设、限定条件、特别事项说明及其对评估结论的影响。

　　六、我们对评估对象的价值进行评估并发表的专业意见，是经济行为实现的参考建议。我们出具的评估报告及其所披露的评估结论仅限于评估报告中载明的目的，仅在评估结论使用有效期限内使用，因使用不当造成的后果与我们无关。

　　海南海峡航运股份有限公司拟资产重组事宜涉及海口市新海港区汽车客货滚装码头一期工程部分资产价值评估报告

　　____________________________________________________________________________________________________

　　正衡资产评估有限责任公司 - 8-海南海峡航运股份有限公司拟资产重组事宜涉及海南港航控股有限公司拟非货币财产出资的海口市新海港汽车客货滚装码头一期工程部分资产价值评估报告

　　摘 要

　　正衡评报字［2016］017号

　　根据海峡股份与港航控股签署的《发行股份购买资产框架协议》以及

　　港航控股第三届董事会第二十八次会议决议，港航控股决定将其名下海口市新海港汽车客货滚装码头一期工程部分资产注入海南港航新海轮渡码头有限公司。正衡资产评估有限责任公司接受海峡股份与港航控股的共同委托，根据有关资产评估的规定，本着客观、独立、公正、科学的原则，按照公认的资产评估方法，对海峡股份拟资产重组事宜涉及港航控股拟出资的非货币财产价值进行评估，为该经济行为提供市场价值参考意见。

　　本项目评估对象为港航控股拟用于出资的非货币财产价值，不涉及债权债务。

　　本项目评估范围为海口市新海港汽车客货滚装码头一期工程已进入

　　回购期的部分资产，主要包括码头、客运站、机器设备及海域使用权等

　　41项，账面原值 101，024.33万元，，账面净值 101，024.33万元。

　　本项目评估基准日为 2015年 11月 30日。

　　本项目评估选用的价值类型为市场价值。

　　本项目评估人员对委托评估的资产实施了实地查勘、市场调查与询证海南海峡航运股份有限公司拟资产重组事宜涉及海口市新海港区汽车客货滚装码头一期工程部分资产价值评估报告

　　____________________________________________________________________________________________________

　　正衡资产评估有限责任公司 - 9-

　　等必要的评估程序，以公开市场和企业持续经营为前提，采用成本法进行了评估。根据以上评估工作，得出评估结论如下：

　　于评估基准日 2015 年 11月 30日，海南港航控股有限公司拟用于出资的非货币财产价值为 101，587.03 万元(大写人民币:壹拾亿壹仟伍佰捌拾柒万零叁佰元整)，评估增值 562.70万元，增值率 0.56%。

　　资产评估结果汇总表

　　评估基准日：2015年 11月 30日 单位：人民币万元

　　项 目 单位 数量

　　账面价值 评估价值 增减值 增值率％

　　A B C
责任编辑：cnfol001