[公告]PR日经开：2014年日照经济技术开发区国有资产经营管理有限公司公司债券2016年度履约情况及偿债能..   时间：2017年06月29日 20:34:10 中财网    

2014 年日照经济技术开发区国有资产经营管理有限公司公司债券

2016 年度履约情况及偿债能力分析报告


海通证券股份有限公司（简称“海通证券”或“本公司”）作为 2014 年日
照经济技术开发区国有资产经营管理有限公司公司债（简称“本期债券”）的主
承销商，按照《国家发展改革委办公厅关于进一步加强企业债券存续期监管工作
有关问题的通知》（发改办财金[2011]1765 号）的相关要求出具本报告。


为出具本报告，本公司与日照经济技术开发区国有资产经营管理有限公司
（简称“发行人”）进行接洽，对于出具本报告有关的事务进行了必要的调查。

本报告依据本公司对有关情况的调查、发行人出具的证明文件进行判断，对
本期债券存续期间所了解的信息进行披露。因本公司不具备对相关专业事项发表
评论意见的资格和能力，在本报告中对有关审计报告、评估报告等专业数据及事
项的引述，不表明本公司对这些报告、数据的真实性和准确性作出任何明示或默
示的保证。

本公司未对本期债券的投资价值做出任何评价，也未对本期债券的投资风险
做出任何判断。本期债券的投资者应自行判断和承担投资风险。

一、发行人的基本情况
企业名称：日照经济技术开发区国有资产经营管理有限公司
住所：日照市天津路中段（开发区管委大楼）
法定代表人：张志涛
注册资本：30,000万元
公司类型：有限责任公司（国有独资）

经营范围：国有资产投资、国有资产收益管理，国有资产产权转让、拍卖，
授权范围内基础设施建设，公益事业建设。（依法须经批准的项目，经相关部门


批准后方可开展经营活动）
股权结构：发行人是依法成立的国有独资公司，日照经济技术开发区管理委
员会持有发行人100%的股权。

跟踪评级：根据鹏元资信评估有限公司 2017 年 6 月 24 日出具的《2014 年
日照经济技术开发区国有资产经营管理有限公司公司债券 2017 年跟踪信用评级
报告》，发行人主体信用等级 AA，本期债券信用等级 AA+，评级展望为稳定。


二、发行人履约情况

（一）办理上市或交易流通情况

发行人已按照本期债券募集说明书的约定，在本期债券发行结束后，向有关
证券交易场所或其他主管部门提出上市或交易流通申请。本期债券于2014年6月
26日在银行间市场上市流通，简称“14日照经开债”，证券代码为1480358；2014
年8月8日在上海证券交易所上市流通，简称“14日经开”，证券代码为124828。


（二）付息情况

本期债券的付息日为 2015 年至 2021 每年的 6 月 17 日（如遇法定节假日或
休息日，则顺延至其后第一个工作日）。发行人已于 2015 年 6 月 17 日支付第 1
个计息年度的利息 5,877 万元；于 2016 年 6 月 17 日支付第 2 个计息年度的利息
5,877 万元。发行人不存在应付未付利息的情况。


（三）募集资金使用情况

本报告期内不涉及募集资金使用情况。


（四）发行人信息披露情况

发行人与本期债券相关的信息均在中国债券信息网、中国货币网（和上海证
券交易所网站）披露。2015 年至今已披露情况如下：

1. 2014 年日照经济技术开发区国有资产经营管理有限公司公司债券
2015 年付息公告（2015 年 6 月 10 日）；
2. 日照经济技术开发区国有资产经营管理有限公司 2014 年公司债券



2015 年跟踪信用评级报告（2015 年 7 月 24 日）；
3. 日照经济技术开发区国有资产经营管理有限公司关于 2015 年年度报
告延期披露的公告（2016 年 4 月 14 日）；
4. 日照经济技术开发区国有资产经营管理有限公司公司债券 2015 年年
度报告（2016 年 5 月 27 日）；
5. 日照经济技术开发区国有资产经营管理有限公司公司债券 2015 年年
度报告摘要（2016 年 5 月 27 日）；
6. 2014 年日照经济技术开发区国有资产经营管理有限公司公司债券
2016 年付息公告（2016 年 6 月 8 日）；
7. 2014 年日照经济技术开发区国有资产经营管理有限公司公司债券
2015 年度债权代理事务报告（2016 年 7 月 1 日）；
8. 关于延迟披露日照经济技术开发区国有资产经营管理有限公司 2014
年公司债券 2016 年定期跟踪评级报告的公告（2016 年 7 月 27 日）；
9. 2014 年日照经济技术开发区国有资产经营管理有限公司公司债券
2015 年度发行人履约情况及偿债能力分析报告（2016 年 8 月 30 日）；
10. 日照经济技术开发区国有资产经营管理有限公司 2016 年半年度报告
（2016 年 8 月 31 日）；
11. 日照经济技术开发区国有资产经营管理有限公司 2016 年半年度报告
摘要（2016 年 8 月 31 日）；
12. 日照经济技术开发区国有资产经营管理有限公司 2014 年公司债券
2016 年跟踪信用评级报告（2016 年 11 月 3 日）。



三、发行人偿债能力

北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）对发行人 2016 年度的财务报告进
行了审计，并出具了标准无保留意见的《审计报告》（[2017]京会兴审字第
04010131 号）以下所引用的财务数据，非经特别说明，均引自该审计报告。投


资者在阅读以下财务信息时，应当参照发行人 2016 年度完整的经审计的财务报
告及其附注。


1、偿债能力财务指标分析

项目

2016 年

2015 年

流动资产合计（万元）

316,575.90

339,240.96

流动负债合计（万元）

92,416.08

102,099.64

流动比率

3.43

3.32

速动比率

1.48

1.40

资产负债率

33.70%

44.96%



从短期偿债指标来看，发行人 2016 的流动比率和速动比率分别为 3.43 和
1.48，较 2015 年度略有上升，其主要原因是公司其他应付款大幅下降，导致流
动负债较上期减少，从而使得流动比率和速动比率有所上升。


从长期偿债指标来看，发行人 2016 年末的资产负债率为 33.70%，相较去年
同期有所下降，处于较低水平。

2、发行人盈利能力及现金流情况

单位：万元

项目

2016 年

2015 年

营业总收入

34,513.00

17,251.19

营业总成本

23,194.70

4,105.15

利润总额

21,641.27

18,868.11

净利润

19,054.26

15,407.23

归属于母公司所有者的净利润

19,054.26

15,407.23

经营活动产生的现金流量净额

49,098.14

92,707.43




投资活动产生的现金流量净额

-2,846.22

-4,201.93

筹资活动产生的现金流量净额

-63,475.27

-44,956.34

现金及现金等价物净增加额

-17,223.34

43,549.15



发行人作为日照市经济技术开发区重点工程项目建设领域的主要载体，近年
来发展较快。发行人 2015-2016 年营业总收入分别为 1.73 亿元和 3.45 亿元。2016
年业务收入的上升主要原因为公司本期确认保障房收入 2.91 亿元，从而导致收
入增加，增幅为 100.06%。


2016 年，公司经营活动产生的现金流量净额为 49,098.14 万元，较 2015 年
度减少 43,609.29 万元，降幅 47.04%；2016 年，公司投资活动产生的现金流量净
额为-2,846.22 万元，较 2015 年度增加 1,355.71 万元，主要是公司本期构建固定
资产、无形资产和其他长期资产支付的现金减少；2016 年，筹资活动产生的现
金流量净额为-63,475.27 万元，较 2015 年减少 18,518.93 万元。因公司本期偿还
借款增多，所以筹资活动产生的现金流量净额减小。


四、发行人已发行未兑付债券

截至本报告出具之日，发行人已发行未兑付的债券或债务融资工具包括：

债券品种

债券全称

起息日期

债券期限

发行总额

票面利率

到期兑付日

企业债

2014 年日照经
济技术开发区
国有资产经营
管理有限公司
公司债券

2014.6.17

7 年

9 亿

6.53%

2021.6.17



五、担保人相关情况

本期债券由日照港集团有限公司提供全额无条件不可撤销连带责任保证担
保。


（一）担保人基本情况


企业名称：日照港集团有限公司
住所：山东省日照市东港区黄海一路 91 号
法定代表人：蔡中堂
注册资本：500,000 万元
公司类型：有限责任公司（国有独资）
经营范围：码头和其他港口设施服务；在港区内从事货物装卸、仓储服务，
集装箱堆放、拆拼箱以及对货物及其包装进行简单加工处理；港口机械及设备租
赁、维修经营；港口旅客运输服务经营（有效期限以许可证为准）；国际航行船
舶饮用水供应（有效期限以许可证为准）；港口建设；船舶引领；船舶设备、铁
路机械及设备维修；房屋及土地使用权租赁；物资、设备（不含国家禁止和专营
专控许可经营项目）购销；道路普通货运（无车承运）、市场营销策划。(依法须
经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动)
日照港已发展成为以矿石、煤炭、油品等大宗散货和集装箱运输为主的多功
能、综合性、现代化沿海主枢纽港和大宗散货物流中心。公司确立了以“矿石、
煤炭、油品等大宗散货运输为主，兼顾集装箱和其他杂货运输”的港口发展定位，
进一步明确了港口发展的方向。目前，公司拥有石臼、岚山两大港区，港区内共
有已投产的生产性泊位 57 个，其中万吨级以上生产性泊位 51 个，设计吞吐能力
19,122 万吨，所有泊位均由发行人经营。公司目前拥有的泊位中包括配备当今世
界最先进的卸船设施和设备的 20 万吨级、30 万吨级矿石泊位各一个，30 万吨级
原油泊位两个、10 万吨级原油泊位一个，国内吃水最深、泊位最大的 15 万吨级
煤炭专用泊位一个和 10 万吨级、5 万吨级煤炭专用泊位各一个，7 万吨级和 5
万吨级焦炭专用泊位各一个，15 万吨级和 10 万吨级集装箱泊位各一个，10 万吨
级通用散货泊位两个和 7 万吨级通用散货泊位三个，以及全国唯一的木片接卸专
业码头和木薯干专用接卸泊位。

截至 2016 年 12 月 31 日，公司资产总额为 5,561,585.28 万元，负债总额为
3,641,057.05 万元，所有者权益为 1,920,528.23 万元。2016 年度，，公司实现营业
收入 1,927,312.80 万元，归属于母公司的净利润-30,891.85 万元。



（二）担保人资信情况

根据大公国际资信评估有限公司 2017 年 2 月 13 日出具的《日照港集团有限
公司 2017 年度企业信用评级报告》（大公报 CYD【2017】1340 号（主）），担保
人主体信用等级 AA+，评级展望为稳定。


（三）担保人的财务情况

以下所引用的日照港集团有限公司财务数据，非经特别说明，均引自日照港
集团有限公司 2016 年年报。投资者在阅读以下财务信息时，应当参照担保人 2016
年度完整的年度报告。


单位：万元

项目

2016 年度

2015 年度

资产总计

5,561,585.28

5,464,014.88

负债总计

3,641,057.05

3,691,901.71

归属母公司所有者权益

1,074,200.91

913,406.74

营业收入

1,927,312.80

2,023,164.84

净利润

710.82

-16,857.91

归属于母公司所有者净利润

-30,891.85

-50,925.40

经营活动产生的现金流量净额

95,158.42

48,793.41

投资活动产生的现金流量净额

-214,389.87

-363,185.12

筹资活动产生的现金流量净额

205,548.73

282,957.51

现金及现金等价物的净增加额

87,674.49

-31,010.49



（四）担保人已发行未兑付债券情况

截至本报告出具之日，担保人已发行未兑付的债券情况如下：

债券品

债券全称

起息日期

债券

发行

票面利

到期




种

期限

总额

率

兑付日

中期票
据

日照港集团有
限公司 2013 年
度第一期中期
票据

2013-4-17

7

12

5.60

2020-4-17

定向工
具

日照港集团有
限公司 2014 年
度第一期非公
开定向融资工
具

2014-9-18

3

10

6.30

2017-9-18

中期票
据

日照港集团有
限公司 2015 年
度第一期中期
票据

2015-5-15

5

9

4.59

2020-5-15

中期票
据

日照港集团有
限公司 2015 年
度第二期中期
票据

2015-11-20

3

12

3.94

2018-11-20

短期融
资券

日照港集团有
限公司 2016 年
度第二期短期
融资券

2016-11-8

1

10

3.12

2017-11-8

中期票
据

日照港集团有
限公司 2016 年
度第一期中期
票据

2016-2-26

3+N

20

4.28

无固定期
限




中期票
据

日照港集团有
限公司 2017 年
第一期中期票
据

2017-2-23

3

10

4.83

2020-2-23

超短期
融资券

日照港集团有
限公司 2017 年
度第一期超短
期融资券

2017-1-18

270
（天）

15

4.07

2017-10-15

超短期
融资券

日照港集团有
限公司 2017 年
度第二期超短
期融资券

2017-3-15

270
（天）

10

4.75

2017-12-8




以上情况，特此公告。




　 中财网